کاهش مصرف فولاد در چین، عامل افت قیمت سنگ آهن

قیمت آتی سنگ‌آهن در روز پنجشنبه کاهش یافت و از افزایش‌های اولیه خود عقب‌نشینی کرد. کاهش مصرف فولاد در صنایع پایین‌دستی احساسات بازار را تضعیف کرد و سرمایه‌گذاران به دنبال سرنخ‌هایی درباره جزئیات مشوق‌های مورد انتظار از بزرگترین مصرف‌کننده جهان، چین، بودند.

پرترافیک‌ترین قرارداد سنگ‌آهن ماه می در بورس کالای دالیان چین (DCE) معاملات روزانه را با کاهش 0.06 درصدی در قیمت 776.5 یوان (106.38 دلار) به ازای هر تن به پایان رساند. این قرارداد در اوایل جلسه معاملاتی به 787 یوان رسید که بالاترین سطح از 18 دسامبر بود.

قیمت شاخص سنگ آهن برای ژانویه در بورس سنگاپور، پس از آنکه پیشتر در طول روز به بالاترین حد ۱۰۱.۹ دلار در هر تن رسیده بود، تا ساعت ۰۸:۱۶ به وقت گرینویچ با ۰.۱۴ درصد کاهش به ۱۰۰.۹۵ دلار در هر تن رسید. طبق داده‌های شرکت مشاوره Mysteel، مصرف ظاهری پنج محصول اصلی فولاد، پس از آنکه هفته گذشته ۱.۲ درصد کاهش یافته بود، با ۲.۱ درصد کاهش نسبت به هفته قبل، تا ۲۶ دسامبر به حدود ۸.۵۳ میلیون تن رسید.

اوایل روز، قیمت‌ها از انتظارات باقی‌مانده مبنی بر رونمایی پکن از محرک‌های بیشتر و تجدید موجودی مداوم پیش از تعطیلات توسط کارخانه‌های فولاد چین، حمایت شدند.

به گزارش China Construction News به نقل از کنفرانس رگولاتور مسکن در روزهای سه‌شنبه و چهارشنبه، تلاش‌های چین برای تثبیت و جلوگیری از کاهش بیشتر در بازار املاک و مستغلات خود در سال ۲۰۲۵ ادامه خواهد داشت.

تحلیلگران Sinosteel Futures در یادداشتی گفتند: «فولادسازان به پر کردن ذخایر مواد اولیه ادامه دادند و موجودی سنگ آهن وارداتی در کارخانه‌ها بیشتر افزایش یافت.»

«انتظار می‌رود عرضه به صورت فصلی در ژانویه کاهش یابد که به کاهش فشار موجودی بالای بنادر کمک خواهد کرد.»

سال نوی چینی از ۲۸ ژانویه آغاز می‌شود و فولادسازان داخلی معمولاً قبل از آن برای تأمین نیازهای تولید در طول و بعد از تعطیلات، ذخیره می‌کنند.

سایر مواد اولیه فولادسازی در DCE وضعیت متفاوتی داشتند، به طوری که زغال سنگ کک‌شو و کک به ترتیب ۱.۰۸٪ و ۰.۷۴٪ کاهش یافتند.

شاخص‌های فولاد در بورس آتی شانگهای تقویت شدند. میلگرد افزایش جزئی ۰.۰۳٪، کلاف گرم نورد شده ۰.۱۸٪ پیشرفت، مفتول ۱.۲۴٪ افزایش و فولاد ضد زنگ ۰.۰۸٪ افزایش اندکی داشت.

 

پی نوشت

تکمیلی

صنعت فولاد با لحظه‌ای حیاتی روبرو است زیرا قیمت سنگ آهن در سال ۲۰۲۴، ۲۵ درصد سقوط کرد. این کاهش شدید نشان‌دهنده تعامل پیچیده‌ای از نیروهای اقتصادی جهانی است که بازار را در سال ۲۰۲۵ و پس از آن شکل خواهد داد.

کاهش تقاضای چین باعث افت قیمت شد و قیمت سنگ آهن تا اواسط دسامبر به ۱۰۵.۳۵ دلار در هر تن در شمال چین رسید. میانگین قیمت در سال ۲۰۲۴، ۱۰۹.۷۷ دلار بود که ۸.۲ درصد کمتر از سال قبل است.

این کاهش ناشی از افزایش تولید در برزیل و استرالیا، همراه با کاهش سرعت فولادسازی چین به دلیل بحران املاک و مستغلات است.

سرمایه‌گذاری ۲۰ میلیارد دلاری ریوتینتو در معدن Simandou  در گینه که قرار است تولید آن در اواخر سال ۲۰۲۵ آغاز شود، ممکن است بر قیمت‌ها فشار وارد کند. تحلیلگران گلدمن ساکس پیش‌بینی می‌کنند که این عرضه اضافی می‌تواند قیمت‌ها را در سال ۲۰۲۶ به ۸۵ تا ۹۰ دلار در هر تن کاهش دهد.

قیمت سنگ آهن در واقع به زیان تبدیل شده است، که عمدتاً به دلیل کاهش مصرف فولاد در چین است. انتظار می‌رود این روند به دلیل عوامل متعددی تا سال ۲۰۲۴ و پس از آن ادامه یابد:

1. کاهش تقاضای چین: تولید و تقاضای فولاد چین در حال تضعیف بوده است، که در تضاد با واردات قوی سنگ آهن در اوایل سال است. این امر منجر به افزایش ذخایر سنگ آهن در بنادر چین شده است.
2. پیش‌بینی قیمت‌ها:
   • BMI پیش‌بینی قیمت سنگ آهن برای سال ۲۰۲۴ را از ۱۲۰ دلار در هر تن به ۱۱۰ دلار در هر تن کاهش ارائه داد.
   • Santander میانگین قیمت سنگ آهن را ۱۱۵ دلار در هر تن در سال ۲۰۲۵ و ۱۰۰ دلار در هر تن در سال ۲۰۲۶ پیش‌بینی می‌کند.
   • Itaú BBA بازار چالش‌برانگیزتری را پیش‌بینی می‌کند و میانگین قیمت ۹۵ دلار در هر تن را در سال ۲۰۲۵ تخمین می‌زند.
3. روند بلندمدت: Fitch Solutions BMI پیش‌بینی می‌کند که قیمت سنگ آهن از میانگین ۱۱۰ دلار در هر تن در سال ۲۰۲۴ به ۷۸ دلار در هر تن در سال ۲۰۳۳ کاهش یابد.
4. تغییرات ساختاری در اقتصاد چین: تغییر از بخش‌های متمرکز بر فولاد به سمت خدمات و زیرساخت‌های کم‌تر متمرکز بر فولاد، انتظار می‌رود که بر تقاضای سنگ آهن تأثیر منفی بگذارد.
5. افزایش تولید: انتظار می‌رود افزایش تولید سنگ آهن از سوی تولیدکنندگان جهانی، همراه با کاهش تقاضای چین، بازار را تعدیل کند.
6. چالش‌های صنعت فولاد: کارخانه‌های فولاد چین با حاشیه سود ضعیف، به ویژه زمانی که قیمت سنگ آهن بالاتر از ۱۰۰ دلار در هر تن باشد، دست و پنجه نرم می‌کنند.
7. تغییر در الگوهای مصرف: کارخانه‌های فولاد چین به دلیل فشارهای وارده بر حاشیه سود، نسبت‌های مصرف سنگ آهن و استراتژی‌های تأمین خود را تعدیل کرده‌اند که به طور بالقوه منجر به احیای بازار سنگ آهن با عیار پایین در سال ۲۰۲۴ می‌شود.

عوامل ژئوپلیتیکی لایه دیگری از عدم قطعیت را اضافه می‌کنند. بازگشت احتمالی دونالد ترامپ به کاخ سفید و وعده او برای افزایش تعرفه‌ها بر واردات چین تا ۶۰ درصد می‌تواند بر پویایی تجارت تأثیر بگذارد.

این چشم‌انداز در حال تحول، هم چالش‌ها و هم فرصت‌هایی را برای فعالان صنعت ایجاد می‌کند. از آنجایی که بازار در این شرایط پرتلاطم حرکت می‌کند، سازگاری و برنامه‌ریزی استراتژیک برای حفظ ثبات و سودآوری در بخش سنگ آهن کلیدی خواهد بود.

این عوامل به طور جمعی به تغییر روند قیمت سنگ آهن و انتظار تداوم ضعف در بازار کمک می‌کنند.

  بورس کالای دالیان چین (Dalian Commodity Exchange)

بورس کالای دالیان چین (DCE) یکی از سه بورس بزرگ معاملات آتی در چین و یکی از بزرگترین بورس‌های مشتقات در آسیا است. این بورس در شهر دالیان، استان لیائونینگ، در شمال شرقی چین واقع شده است. تمرکز اصلی این بورس بر معاملات کالاهای کشاورزی، صنعتی و فلزات است.

در مورد سنگ آهن و فولاد، بورس دالیان نقش مهمی در تعیین قیمت و معاملات این کالاها در سطح جهانی دارد. قراردادهای آتی سنگ آهن که در این بورس معامله می‌شوند، به عنوان یک شاخص مهم برای قیمت سنگ آهن در نظر گرفته می‌شوند و تاثیر زیادی بر بازار جهانی فولاد دارند.

برخی نکات کلیدی در مورد بورس کالای دالیان و ارتباط آن با سنگ آهن:

• معاملات آتی سنگ آهن: قراردادهای آتی سنگ آهن در بورس دالیان از پرمعامله‌ترین قراردادها هستند و به عنوان یک مرجع قیمت‌گذاری برای بازار جهانی سنگ آهن شناخته می‌شوند. نوسانات قیمت در این بورس می‌تواند تاثیر زیادی بر تولیدکنندگان فولاد، معادن سنگ آهن و بازارهای مرتبط داشته باشد.
• تاثیر بر بازار فولاد: قیمت سنگ آهن به عنوان ماده اولیه اصلی تولید فولاد، تاثیر مستقیم بر قیمت فولاد دارد. بنابراین، تغییرات قیمت سنگ آهن در بورس دالیان می‌تواند بر قیمت فولاد در چین و سایر نقاط جهان تاثیر بگذارد.
• عوامل موثر بر قیمت: عوامل مختلفی می‌توانند بر قیمت سنگ آهن در بورس دالیان تاثیر بگذارند، از جمله:
  • تقاضای چین برای فولاد (به ویژه از بخش ساخت و ساز و زیرساخت)
  • عرضه جهانی سنگ آهن (به ویژه از استرالیا و برزیل)
  • سیاست‌های دولت چین در مورد صنعت فولاد و محیط زیست
  • وضعیت اقتصاد جهانی و نرخ ارز
• اهمیت برای فعالان بازار: برای فعالان در صنعت فولاد، معادن سنگ آهن، سرمایه‌گذاران و تحلیلگران بازار، پیگیری تحولات بورس دالیان و قیمت سنگ آهن در این بورس از اهمیت بالایی برخوردار است. این اطلاعات می‌تواند به آنها در تصمیم‌گیری‌های تجاری و سرمایه‌گذاری کمک کند.

بورس کالای دالیان چین نقش حیاتی در بازار جهانی سنگ آهن و فولاد ایفا می‌کند و تحولات آن تاثیرات گسترده‌ای بر این صنایع دارد.

شرکت مشاوره Mysteel

Mysteel یک شرکت مشاوره و ارائه دهنده اطلاعات در بازار فولاد و فلزات در چین است. این شرکت به عنوان یک منبع معتبر برای تحلیل بازار، قیمت‌ها، آمار تولید و تجارت، و همچنین ارائه گزارش‌ها و پیش‌بینی‌ها در مورد صنعت فولاد و صنایع وابسته در چین و سطح جهانی شناخته می‌شود.

در اینجا به برخی از جنبه‌های مهم فعالیت‌های Mysteel اشاره می‌کنم:

• جمع‌آوری و تحلیل داده‌ها: Mysteel داده‌های گسترده‌ای را در مورد صنعت فولاد، از جمله تولید، مصرف، قیمت‌ها، موجودی انبارها، تجارت، و عوامل اقتصادی مرتبط جمع‌آوری و تحلیل می‌کند. این داده‌ها از منابع مختلفی مانند کارخانه‌های فولاد، معادن، تجار، و سازمان‌های دولتی به دست می‌آیند.
• ارائه اطلاعات و گزارش‌ها: Mysteel اطلاعات و تحلیل‌های خود را از طریق پلتفرم‌های مختلف، از جمله وب‌سایت، گزارش‌های تحقیقاتی، خبرنامه‌ها، و خدمات داده‌ای ارائه می‌دهد. این اطلاعات برای فعالان مختلف در زنجیره تامین فولاد، از جمله تولیدکنندگان، تجار، سرمایه‌گذاران، و تحلیلگران بازار، بسیار ارزشمند است.
• تمرکز بر بازار چین: با توجه به اینکه چین بزرگترین تولیدکننده و مصرف‌کننده فولاد در جهان است، Mysteel تمرکز ویژه‌ای بر بازار فولاد چین دارد. تحلیل‌های این شرکت در مورد وضعیت بازار چین، تقاضا، عرضه، و قیمت‌ها، تاثیر زیادی بر تصمیم‌گیری‌های فعالان بازار در سطح جهانی دارد.
• پوشش جهانی: علاوه بر چین، Mysteel بازارهای فولاد در سایر نقاط جهان را نیز پوشش می‌دهد و تحلیل‌هایی در مورد روندها و تحولات جهانی این صنعت ارائه می‌دهد.
• خدمات مشاوره: Mysteel خدمات مشاوره‌ای نیز به شرکت‌ها و سازمان‌ها در صنعت فولاد ارائه می‌دهد. این خدمات شامل تحلیل‌های سفارشی، مشاوره استراتژیک، و ارزیابی ریسک می‌شود.

به طور خلاصه، Mysteel یک منبع اطلاعاتی و تحلیلی بسیار مهم برای فعالان در صنعت فولاد است و نقش مهمی در شفافیت و کارایی این بازار ایفا می‌کند. تحلیل‌ها و پیش‌بینی‌های این شرکت می‌تواند به شرکت‌ها در اتخاذ تصمیمات آگاهانه‌تر در مورد تولید، تجارت، و سرمایه‌گذاری کمک کند.

برای مثال، تحلیلگران Mysteel ممکن است در مورد موارد زیر گزارش‌هایی منتشر کنند:

• تاثیر سیاست‌های دولت چین بر صنعت فولاد
• وضعیت تقاضا برای فولاد در بخش‌های مختلف اقتصادی چین، مانند ساخت و ساز و خودروسازی
• روند قیمت سنگ آهن و سایر مواد اولیه فولادسازی
• پیش‌بینی تولید و مصرف فولاد در چین و جهان
• تاثیر عوامل جهانی مانند بحران‌های اقتصادی و تحولات سیاسی بر بازار فولاد

بنابراین، پیگیری گزارش‌ها و تحلیل‌های Mysteel برای فعالان صنعت فولاد، بسیار مفید است.

Fitch Solutions BMI Research

Fitch Solutions BMI Research یک ارائه دهنده پیشرو در زمینه تحلیل اقتصاد کلان، صنعت و بازار مالی است. آنها تحقیقات و داده‌های عمیقی را در مورد بخش‌های مختلف، از جمله:

• کالاها: پوشش طیف گسترده‌ای از کالاها، از جمله فلزات (مانند سنگ آهن، مس و غیره)، انرژی و کشاورزی.
• صنایع: ارائه تجزیه و تحلیل در مورد صنایع کلیدی مانند خودروسازی، ساخت و ساز و کالاهای مصرفی.
• کشورها: ارائه ارزیابی‌های اقتصاد کلان و ریسک سیاسی برای کشورهای مختلف در سراسر جهان.

در زمینه سنگ آهن:

وقتی به ارجاعاتی مانند "BMI پیش‌بینی قیمت سنگ آهن برای سال ۲۰۲۴ را اصلاح کرد" برخورد می‌کنید، به این معنی است که Fitch Solutions BMI Research پیش‌بینی‌های خود را برای قیمت سنگ آهن به‌روزرسانی کرده است. آنها از تخصص و تجزیه و تحلیل داده‌های خود برای پیش‌بینی روندهای قیمت آینده بر اساس عواملی مانند:

• پویایی عرضه و تقاضا: شامل سطوح تولید، روندهای مصرف و سطوح موجودی.
• پیش‌بینی‌های رشد اقتصادی: ارزیابی تأثیر رشد اقتصادی جهانی و منطقه‌ای بر تقاضای کالا.
• عوامل ژئوپلیتیکی: در نظر گرفتن ریسک‌های سیاسی، سیاست‌های تجاری و سایر رویدادهای ژئوپلیتیکی که می‌توانند بر بازارهای کالا تأثیر بگذارند.

ویژگی‌های کلیدی Fitch Solutions BMI Research:

• پوشش جامع: آنها تجزیه و تحلیل عمیقی را در طیف گسترده‌ای از بخش‌ها و کشورها ارائه می‌دهند.
• رویکرد مبتنی بر داده: تحقیقات آنها بر اساس جمع‌آوری و تجزیه و تحلیل گسترده داده‌ها است.
• مستقل و عینی: آنها ارزیابی‌های مستقل ارائه می‌دهند و به هیچ صنعت یا دولت خاصی وابسته نیستند.
• دیدگاه جهانی: آنها دیدگاهی جهانی در مورد روندهای بازار و ریسک‌ها ارائه می‌دهند.

بنابراین، وقتی با "BMI" در بحث‌ها در مورد بازارهای کالا، به ویژه در زمینه اخبار یا تحلیل‌های مالی، روبرو می‌شوید، به احتمال زیاد به Fitch Solutions BMI Research، یک منبع معتبر اطلاعات بازار، اشاره دارد.

گلدمن ساکس (Goldman Sachs)

گلدمن ساکس (Goldman Sachs) یک شرکت پیشرو در سطح جهانی در زمینه بانکداری سرمایه‌گذاری، اوراق بهادار و مدیریت سرمایه‌گذاری است. این شرکت که در سال ۱۸۶۹ تأسیس شد، یکی از قدیمی‌ترین و معتبرترین مؤسسات مالی در جهان است. در اینجا خلاصه‌ای از فعالیت‌های آنها آمده است:

بخش‌های اصلی کسب و کار:

• بانکداری سرمایه‌گذاری: این بخش خدمات مشاوره‌ای در زمینه ادغام و اکتساب (M&A)، تعهد پذیره‌نویسی اوراق بهادار (کمک به شرکت‌ها برای جمع‌آوری سرمایه از طریق عرضه‌های اولیه سهام و ارائه اوراق قرضه) و تجدید ساختار ارائه می‌دهد.
• بازارهای جهانی: این بخش شامل معامله در اوراق بهادار با درآمد ثابت، ارزها، کالاها و سهام است. آنها به عنوان بازارساز عمل می‌کنند و تجارت را برای مشتریان تسهیل می‌کنند و موقعیت‌های سرمایه‌گذاری خود را مدیریت می‌کنند.
• مدیریت دارایی: این بخش سرمایه‌گذاری‌ها را برای طیف گسترده‌ای از مشتریان، از جمله افراد، مؤسسات و دولت‌ها، مدیریت می‌کند. آنها محصولات و استراتژی‌های سرمایه‌گذاری مختلفی را در طبقات مختلف دارایی ارائه می‌دهند.
• مدیریت مصرف‌کننده و ثروت: این بخش خدمات مدیریت ثروت را به افراد با دارایی خالص بالا ارائه می‌دهد و محصولات بانکداری مصرفی مانند Marcus توسط گلدمن ساکس را ارائه می‌دهد.

ویژگی‌های کلیدی گلدمن ساکس:

• دسترسی جهانی: آنها در مراکز مالی اصلی در سراسر جهان حضور دارند و به مشتریان در سطح جهانی خدمات ارائه می‌دهند.
• شهرت برای تعالی: آنها به دلیل تخصص خود در امور مالی و سابقه قوی خود در بازارهای مالی مختلف شناخته می‌شوند.
• تأثیر بر بازارهای مالی: به دلیل اندازه و نفوذشان، تحقیقات، تجزیه و تحلیل و فعالیت‌های تجاری آنها می‌تواند تأثیر قابل توجهی بر بازارهای مالی داشته باشد.
• تخصص تحلیلگران: گلدمن ساکس تعداد زیادی تحلیلگر را استخدام می‌کند که تحقیقات و بینش‌هایی را در مورد بخش‌ها و بازارهای مختلف، از جمله کالاهایی مانند سنگ آهن ارائه می‌دهند. این تحلیلگران به دلیل تخصص خود بسیار مورد توجه هستند و اغلب پیش‌بینی‌هایی ارائه می‌دهند که توسط سرمایه‌گذاران و فعالان صنعت از نزدیک دنبال می‌شود.

در زمینه سنگ آهن:

وقتی به ارجاعاتی به "تحلیلگران گلدمن ساکس" در پیش‌بینی قیمت سنگ آهن برخورد می‌کنید، به این معنی است که بخش تحقیقات آنها تجزیه و تحلیلی در مورد بازار سنگ آهن انجام داده و پیش‌بینی‌هایی در مورد حرکات قیمت آینده انجام داده است. این پیش‌بینی‌ها بر اساس ارزیابی آنها از عوامل مختلف مانند:

• مبانی عرضه و تقاضا: شامل سطوح تولید، روندهای مصرف و سطوح موجودی.
• چشم انداز اقتصاد جهانی: ارزیابی تأثیر رشد اقتصادی در مناطق کلیدی مانند چین بر تقاضای سنگ آهن.
• روندهای صنعت: تجزیه و تحلیل روندها در صنعت فولاد و پیامدهای آنها برای مصرف سنگ آهن.
• عوامل ژئوپلیتیکی: در نظر گرفتن رویدادهای سیاسی و سیاست‌های تجاری که می‌تواند بر بازار سنگ آهن تأثیر بگذارد.

به دلیل شهرت و نفوذ گلدمن ساکس، تحلیل‌ها و پیش‌بینی‌های آنها اغلب توسط سرمایه‌گذاران و سایر فعالان بازار جدی گرفته می‌شود.

گلدمن ساکس یک بازیگر اصلی در صنعت مالی جهانی است و تحقیقات و تحلیل آنها در مورد بازارهای کالا، از جمله سنگ آهن، توسط افراد بسیاری از نزدیک دنبال می‌شود.